Risultati da record
UniCredit ha chiuso il terzo trimestre del 2024 con ricavi totali pari a 6,1 miliardi di euro, in crescita del 2,9% rispetto allo stesso periodo dell’anno precedente. Questo risultato segna il quindicesimo trimestre consecutivo di crescita per la banca. Ecco i principali indicatori del trimestre:
- Ricavi netti: 6 miliardi di euro, con un aumento del 2,6% rispetto al terzo trimestre del 2023, nonostante una flessione del 5,3% rispetto al trimestre precedente.
- Margine di interesse: 3,6 miliardi di euro, stabile rispetto al trimestre precedente e in leggera flessione dell'1,0% su base annua, grazie alla resilienza delle operazioni core e al supporto della clientela.
- Commissioni: 1,9 miliardi di euro, con una crescita annua dell'8,5% e un calo dell'8,3% rispetto al trimestre precedente, attribuibile alla stagionalità delle operazioni ma compensato da una maggiore attività dei clienti.
- Proventi da attività di negoziazione: 441 milioni di euro, in calo del 7,7% su base annua e del 6,2% rispetto al trimestre precedente, riflettendo la volatilità dei mercati.
- Costi operativi: 2,3 miliardi di euro, ridotti dell'1,4% rispetto al terzo trimestre del 2023 e dello 0,3% rispetto al trimestre precedente, grazie a una costante attenzione all'efficienza e al controllo delle spese.
- Utile netto: 2,5 miliardi di euro, in aumento dell'8,2% su base annua e sopra le aspettative di mercato che stimavano 2,2 miliardi di euro. Questo segna un progresso significativo nel percorso di crescita sostenibile della banca.
Primi Nove Mesi del 2024
Nei primi nove mesi del 2024, UniCredit ha riportato ricavi totali pari a 18,8 miliardi di euro, in aumento del 5,5% rispetto allo stesso periodo del 2023, con una solida crescita in tutte le linee di business. Di seguito i principali risultati di questo periodo:
-Utile netto: 7,7 miliardi di euro, con un aumento del 15,7% rispetto ai primi nove mesi del 2023, confermando l’impegno di UniCredit verso una crescita redditizia e sostenibile.
-Margine di interesse: 10,7 miliardi di euro, in crescita del 3,0% anno su anno, sostenuto dalla resilienza del portafoglio crediti e dalle politiche di gestione del rischio.
-Commissioni: 6,2 miliardi di euro, in aumento del 7,2% rispetto ai primi nove mesi del 2023, evidenziando un incremento dell’attività dei clienti e un’espansione dei servizi di consulenza.
-Proventi da attività di negoziazione: 1,5 miliardi di euro, con una crescita del 4,7% su base annua, sebbene il settore negoziazione sia influenzato da condizioni di mercato variabili.
-Rapporto costi/ricavi: migliorato al 36,6%, con una riduzione di 2,5 punti percentuali rispetto all'anno precedente, a dimostrazione di un'efficienza operativa in continuo miglioramento.
Rialzo della Guidance 2024
Alla luce dei buoni risultati UniCredit ha rivisto al rialzo le indicazioni per il 2024.
-Utile netto: la banca ha aumentato la guidance a oltre 9 miliardi di euro, con una stima di circa 10 miliardi su base rettificata, superando la precedente previsione di oltre 8,5 miliardi di euro.
-Ricavi netti: UniCredit prevede ora circa 24 miliardi di euro per il 2024, rispetto ai 23 miliardi della stima precedente, grazie al miglioramento dei ricavi in tutte le categorie.
RoTE (Return on Tangible Equity): la previsione è stata elevata a circa il 17%, rispetto al precedente target del 16,5%, evidenziando una maggiore redditività sugli investimenti tangibili.
Politica di Distribuzione: Dividendi e Buyback
Il Consiglio di Amministrazione di UniCredit ha approvato delle misure significative per la distribuzione del capitale agli azionisti:
-Acconto sul dividendo 2024: un pagamento di 1,44 miliardi di euro, corrispondente a 92,61 centesimi per azione, sarà effettuato il 20 novembre 2024, in linea con le aspettative di mercato e a dimostrazione dell’impegno di UniCredit a restituire valore agli azionisti.
-Programma di Buyback: UniCredit ha avviato un piano di riacquisto di azioni proprie per circa 1,7 miliardi di euro, contribuendo a sostenere il valore delle azioni della banca.
-Payout Ratio: il ratio del dividendo sarà incrementato dal 40% al 50% dell'utile netto a partire dai risultati del 2025, evidenziando una politica di distribuzione più generosa e basata sui solidi risultati finanziari.
Commerzbank, nessun passo indietro
UniCredit ha recentemente acquisito una quota di circa il 21% in Commerzbank, come parte di una strategia di espansione sul mercato tedesco. «Abbiamo impiegato parte del nostro capitale in eccesso e abbiamo fatto un investimento in Commerzbank che potrebbe o meno, infine, condurre a una combinazione completa» ha dichiarato l’a.d. di Unicredit Andrea Orcel sottolineando che l'investimento è `in linea con il nostro approccio disciplinato verso le opzioni inorganiche, che continuiamo a valutare secondo criteri finanziari stringenti, mantenendo al contempo opzionalità per il futuro`.
